Повышение цен на нефть последует за ужесточением санкций против РФ, заявили аналитики
Китайские и индийские нефтеперерабатывающие компании будут закупать больше нефти на Ближнем Востоке, в Африке и Америке, что приведет к росту цен и стоимости транспортировки, поскольку новые американские санкции против российских производителей и судов ограничат поставки основным клиентам РФ, заявили трейдеры и аналитики.
В пятницу Минфин США ввел санкции против российских нефтедобывающих компаний «Газпром нефть» и «Сургутнефтегаз», а также 183 судов, перевозивших российскую нефть, нацеленные на доходы, которые Россия использует для финансирования войны против Украины.
Многие из этих танкеров использовались для отправки нефти в Индию и Китай, поскольку западные санкции и ограничение цен, введенное странами Группы семи в 2022 году, привели к смещению торговли российской нефтью из Европы в Азию. Кроме того, некоторые танкеры также перевозили нефть из Ирана, который также находится под санкциями.
Экспорт российской нефти сильно пострадает от новых санкций, которые заставят китайские независимые нефтеперерабатывающие компании сократить объемы переработки, сообщили два китайских торговых источника. Источники отказались назвать свои имена, так как не имели права общаться со СМИ.
Ожидаемые перебои с поставками из России привели к тому, что мировые цены на нефть в понедельник достигли самого высокого уровня за последние месяцы, а цена на нефть марки Brent превысила 81 доллар за баррель.
Индия и Китай
Среди новых судов, попавших под санкции, 143 танкера, на которых в прошлом году было перевезено более 530 миллионов баррелей российской нефти, что составляет около 42% от общего объема экспорта нефти по морю, говорится в записке ведущего аналитика по грузовым перевозкам компании Kpler Мэтта Райта.
Из них около 300 миллионов баррелей было отправлено в Китай, а большая часть оставшейся нефти — в Индию, добавил он.
«Эти санкции значительно сократят флот судов, доступных для доставки нефти из России в краткосрочной перспективе, что приведет к росту фрахтовых ставок», — сказал Райт.
По словам одного из сингапурских трейдеров, за последние 12 месяцев указанные танкеры поставляли в Китай около 900 000 баррелей российской нефти в сутки.
За первые 11 месяцев прошлого года импорт российской нефти в Индию вырос на 4,5% по сравнению с предыдущим годом и составил 1,764 млн баррелей в сутки, или 36% от общего объема индийского импорта. Объем импорта в Китай, включая трубопроводные поставки, за тот же период вырос на 2 % и составил 99,09 млн метрических тонн (2,159 млн баррелей в сутки), или 20% от общего объема импорта.
Китай импортирует в основном российскую нефть марки ВСТО, продаваемую по ценам выше предельных, в то время как Индия закупает в основном нефть марки Urals.
Аналитик Vortexa Эмма Ли считает, что экспорт российской нефти ESPO Blend будет остановлен, если санкции будут строго соблюдаться, но это будет зависеть от того, отменит ли избранный президент США Дональд Трамп эмбарго, а также от того, признает ли Китай санкции.
Переход на американскую и ближневосточную нефть
По словам источников, новые санкции заставят Китай и Индию вернуться на соответствующий рынок нефти и искать дополнительные поставки с Ближнего Востока, из Африки и Америки.
Спотовые цены на ближневосточные, африканские и бразильские сорта нефти уже выросли в последние месяцы благодаря росту спроса со стороны Китая и Индии, поскольку поставки российской и иранской нефти сократились и стали дороже, добавили они.
«Цены на ближневосточные сорта нефти уже растут», — сказал представитель индийской нефтеперерабатывающей компании.
«У нас нет другого выхода, кроме как перейти на ближневосточную нефть. Возможно, нам придется покупать и американскую нефть».
Второй источник в индийской нефтеперерабатывающей отрасли сказал, что санкции против российских нефтяных страховщиков побудят Россию установить цену на нефть ниже 60 долларов за баррель, чтобы Москва могла продолжать использовать западные страховки и танкеры.
Гарри Чилингуириан, руководитель отдела исследований Onyx Capital Group, сказал: «Индийские нефтеперерабатывающие компании, которые являются основными покупателями российской нефти, вряд ли будут ждать, пока это выяснится, и начнут искать альтернативу в ближневосточной нефти и нефти Атлантического бассейна, связанной с датированной маркой Brent».
«Укрепление эталонного сорта в Дубае может только усилиться, поскольку мы, вероятно, увидим агрессивные торги на февральские грузы таких сортов, как Оман или Мурбан, что приведет к сокращению спреда Brent/Dubai», — добавил он.
В прошлом месяце администрация Байдена внесла в список судов, занимающихся поставками иранской нефти, в преддверии более жестких мер, ожидаемых от приходящей администрации Трампа, что заставило Shandong Port Group запретить танкерам, попавшим под санкции, заходить в свои порты в восточной провинции Китая.
В результате Китай, основной покупатель иранской нефти, также обратится к более тяжелой ближневосточной нефти и, скорее всего, максимально увеличит объемы поставок канадской нефти по Транс-Маунтинскому трубопроводу (TMX), говорит Чилингуирян.